Hola Horacio, Por lo que comentas estoy casi seguro(99'9%) de que estás usando Windows .
No te calientes la cabeza. El problema no es de Moodle, es de Güindows. El susodicho sistema recoge las variables de idioma con tres letras 
(esto es, para español coge ESP_ESP), en lugar de con dos (es_es) como las coge todo el mundo.
(esto es, para español coge ESP_ESP), en lugar de con dos (es_es) como las coge todo el mundo.El calendario de Moodle coge los meses basándose en la codificación del sistema, pero como no encuentra lo que busca (ya que moodle usa 2 letras par el idioma: "es_es") pues le da el idioma por defecto que en este caso es el inglés.
Para que te aparezcan en Español debes colocar en la variable "Locale" (Admin->Variables), el código esp_ESP y así te aparecerán en español cada vez que selecionas el idioma Español.
Esto ocurre con todos los idiomas diferentes del inglés, así es que si seleccionas otro idioma(p.ej: Francés), ocurre otra vez lo mismo y los meses te aparecerán en inglés.
Este tema ya se ha hablado varias veces en estos foros, y de momento creo que no se ha encontrado solución (bueno, excepto la de cambiar a Linux, jejeje 
)
)En fin, espero que esto te haya aclarado un poco las cosas.
Salu2.
Raúl.